◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得，历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据，与本终端立场无关。
◆预测指标◆
| 指标名称 |
2023(实际) |
2024(实际) |
2025(实际) |
◆预测明细◆
| 报告日期 |
机构名称 |
评级 |
每股收益 2020预测2021预测2022预测 |
净利润(万元) 2020预测2021预测2022预测 |
◆研报摘要◆
- ●2020-12-23 华西股份：CIFUS过审，索尔思加快入驻进度
(国盛证券 宋嘉吉,黄瀚)
- ●2020年12月22日，公司收到美国外国投资委员会(CFIUS)于美国时间2020年12月21日签发的通知函，美国外国投资委员会(CFIUS)已经审查了上海启澜拟收购索尔思交易事项的信息，认定上述交易不存在未决的国家安全考虑，针对此项交易采取的行动已结束。我们预计公司2021-2022年归母净利润分别为1.9亿元/3.4亿元。对应估值为61/34倍，维持“买入”评级。
- ●2020-06-28 华西股份：加码收购索尔思股权，布局光芯片-光模块全产业链
(天风证券 唐海清,李辉)
- ●针对华西股份原有业务，由于化纤行业属性以及公司未来收入利润增长相对平稳，参考同行业平均11.3倍市盈率，按2020年5.87亿元归母净利润计算，合理市值约66亿元。则若公司收购事项完成，我们预计并表后整体目标市值167亿元，重申“买入”评级。
- ●2020-06-28 华西股份：进一步增资索尔思，光芯片全方位布局
(国盛证券 宋嘉吉,黄瀚)
- ●考虑索尔思并表，我们预计公司2020-2022年归母净利润分别为2.41亿元/4.55亿元/6.60亿元。对应估值为48/25/17倍，我们给予公司目标价17.9元，对应2021年35倍PE，维持“买入”评级。
- ●2020-06-12 华西股份：拟收购索尔思光电，科技助力转型升级迈出实质步伐
(天风证券 唐海清,李辉)
- ●针对华西股份原有业务，由于化纤行业属性以及公司未来收入利润增长相对平稳，参考同行业平均11.5倍市盈率，按2020年5.87亿元归母净利润计算，合理市值约67.5亿元。则若公司收购事项完成，我们预计并表后整体目标市值147.67亿元，首次覆盖给予“买入”评级。
- ●2020-06-12 华西股份：索尔思入驻，国产高端光芯片生力军
(国盛证券 宋嘉吉,黄瀚)
- ●考虑索尔思并表，我们预计公司2010-2022年归母净利润分别为2.41亿元/4.55亿元/6.60亿元。对应估值为39/21/14倍，我们给予公司目标价17.9元，对应2021年35倍PE，首次覆盖，给予“买入”评级。
◆同行业研报摘要◆行业:化工化纤
- ●2026-06-29 彤程新材：电子材料打开第二成长曲线，光刻胶业务进入爬坡期
(群益证券 赵旭东)
- ●预计2026、2027、2028年公司分别实现净利润6.6、8.2、9.7亿元，yoy分别为+17%、+24%、+18%，EPS分别为1.1、1.3、1.6元，当前A股股价对应PE分别为80、64、54倍，我们看好公司光刻胶未来发展前景，给予公司“买进”的投资建议。
- ●2026-06-29 雅克科技：半导体高景气度下，主线景气转化平台盈利
(华鑫证券 卢昊,庄宇)
- ●公司通过业务拓展逐步成长为半导体平台型公司，受益于半导体等行业的高景气度，公司前驱体等产品销量有望持续扩展。预测公司2026-2028年归母净利润分别为13.37、16.58、19.35亿元，当前股价对应PE分别为73.9、59.6、51.0倍，给予“买入”投资评级。
- ●2026-06-26 珀莱雅：大促发力预估Q2环比改善
(群益证券 顾向君)
- ●预计2026-2028年将分别实现净利润16.2亿、17.9亿和19.6亿，分别同比增7.8%、10.9%和9.1%，EPS分别为4.08元、4.52元和4.94元，当前股价对应PE分别为14倍、13倍和11倍，维持“区间操作”的投资建议。
- ●2026-06-26 吉林化纤：碳纤维景气触底反弹，助力公司业绩改善
(首创证券 翟绪丽)
- ●我们预计公司2026-2028年归母净利润分别为1.40/2.41/3.34亿元，EPS分别为0.06/0.10/0.14元/股，对应PE分别为73/42/31倍，考虑公司作为全球粘胶长丝龙头，盈利能力稳定，同时公司积极布局碳纤维以及碳纤维复合材料领域，有望受益于碳纤维新一轮景气周期，成长空间广阔，维持“增持”评级。
- ●2026-06-26 东方材料：“主营+创新”双引擎战略，积极谋求公司战略转型
(环球富盛 庄怀超)
- ●null
- ●2026-06-26 三孚股份：具备高纯四氯化硅产能3万吨，积极布局电子特气
(环球富盛 庄怀超)
- ●null
- ●2026-06-26 中研股份：专注PEEK研发、生产及销售，下游需求持续扩容
(环球富盛 庄怀超)
- ●null
- ●2026-06-26 镇洋发展：2025年报点评：吸收合并工作，稳步推进中
(太平洋证券 程志峰)
- ●公告披露，本次合并的换股比例为1：1.08，即镇洋发展换股股东所持有的每1股镇洋发展A股股票可以换得1.08股浙江沪杭甬本次发行的A股股票。公告还显示，浙江沪杭甬（0576.HK）2025年归母净利为53.29亿。待合并完成后的公司，或形成双主业格局。鉴于当前的合并动作尚未完成，我们首次覆盖给予“中性”评级。
- ●2026-06-25 卫星化学：半年度业绩超预期，气头优势与一体化驱动高成长
(中邮证券 刘海荣,刘隆基)
- ●null
- ●2026-06-24 卫星化学：2026年上半年归母净利润60-70亿元，气头烯烃受益高油价
(国信证券 杨林,薛聪)
- ●考虑到油价上行，油-气价差扩大对公司产品利润的影响，上调2026-2028年归母净利润预测至102.2/102.7/105.1亿元（原值为75.1/79.0.85.8亿元），对应摊薄EPS为3.03/3.05/3.12元，当前股价对应PE为7.5/7.5/7.3x，维持“优于大市”评级。