大智慧《主力内参》(周末版)

08月28日

一、       大盘

小盘股重新被追捧，超赢资金一周净流出142亿元

 

     本周股指延续了8月20日以来的调整趋势，成交量显著缩小。盘面上银行股、房地产在“发改委研究房产税改革”消息打压下持续拖累股指，市场信心集中在中小板、创业板小盘次新股及锂电池、稀土永磁、通胀等前期人气旺盛的题材股上。大智慧超赢数据（SuperView）显示，8月23日至27日间沪深两市资金累计净流出142.4亿元，两市资金净流出板块家数与净流入家数比为5：1，其中资金流入板块均是抗通胀概念。

     从具体板块来看，商业连锁、酿酒食品、旅游酒店等大消费类、抗通胀板块本周被逆市关注，一周资金分别净流入3.8亿元、0.3亿元及0.1亿元。此前有专家预计8月CPI可能突破3.3%创出年内新高，通胀概念仍不断吸引资金参与。另外在本轮通胀行情中起带动作用的农林牧渔一周板块资金净流入0.7亿元，敦煌种业、壹桥苗业、国联水产、芭田股份等个股资金均全线净流入同时股价表现优异，农业股的持续表现给整个市场对题材股炒作带来信心。

       由浙江等省份水泥涨价引发的水泥股行情本周连续被市场挖掘，大智慧板块资金监控显示建材板块五天资金流入1.8亿元，位居板块资金流入第二位。在该板块具体个股资金流入排行中，资金流入前五位全部是水泥股，祁连山（净流入7380万元）、海螺水泥（净流入7160万元）、天山股份（净流入5616万元）、冀东水泥（净流入4941万元）、江西水泥（净流入3347万元）。很显然，不论是大消费类还是农业股，以及水泥股，本周最被资金关注的仍是通胀概念。

       权重股积弱拖累整个股指。在资金净流出排行中，房地产板块一周净流出21.5亿元，金地集团、冠城大通、苏宁环球、招商地产等资金净流出靠前，其中金地集团净流出达到1.3亿元。此外，26日“煤炭企业加速兼并整合”利好消息给煤炭股主力逢高减持提供机会，煤炭石油资金净流出16.0亿元，西山煤电、大同煤业、国阳新能资金净流出均超过1.0亿元。中期业绩优秀的机械股资金也随着中报披露进入尾声开始减持，机械板块资金净流出13.9亿元，位居板块资金净流出第三位。其他资金流出较大的板块包括，化工化纤、有色金属、券商、钢铁、银行、交通工具等蓝筹板块。

       值得注意的是，股指上下两难来回震荡引发了市场对小盘次新股的关注，沪深交易所盘后公开信息显示本周机构席位对创业板、中小板次新股的买入迹象更加明显，周五盘面相关个股已有所表现。总体来看，我们认为后市继续坚持轻指数、重个股的操作原则，农业股仍然可关注，如23日、24日机构席位买入近4200万元的芭田股份，另外，还可加大对尚未启动的小盘次新股挖掘。

 

二、 板块

板块综述：

震荡回落   后市个股机会不减

 

自上周四在盘中创出反弹新高以来，大盘本周总体延续了震荡回落态势，其中周三出现了大幅下跌的走势。纵观本周大盘走势，周一大盘呈现出弱势震荡格局，成交量能明显萎缩。中小盘股走势相对活跃，对大盘形成了一定的支撑，而地产、银行等权重板块走势低迷对大盘形成压制，盘面呈现明显的二八分化走势；周二两市出现了低开冲高回落的震荡走势，成交量也有所放大，地产、钢铁等权重板块的上涨成为大盘企稳回升的主要动能；周三两市低开低走，出现大幅下挫走势，沪深两市跌幅均超过2%，权重股表现弱势，资金高位出现分歧，获利资金离场导致两市深跌；周四全天股指呈弱势震荡格局，收盘小幅上涨，个股涨多跌少但热点较为算乱；周五大盘延续弱势震荡，午后在农业、中小企业板持续走强的带动下，震荡攀升，至收盘小幅收红。截至收盘，沪指报2611.10点，一周下跌31.57点，跌幅1.89％，深证成指报11034.7点，一周下跌55.73点，跌幅0.50％。据大智慧超赢数据统计显示，本周两市资金净流出142.48亿，在大智慧31个行业板块中，仅有商业连锁、建材、农林牧渔、旅游酒店等四个板块呈现资金净流入，其余板块全部为资金净流出，其中房地产、煤炭石油、机械、化工化纤、有色金属等板块资金净流出位居前列。

从资金流向来看，8月以来资金出现了明显的出逃迹象，自上周资金大幅流出超过150亿之后，本周大盘资金再度大幅流出140亿，资金的大幅流出，使市场一直饱受剧烈震荡的煎熬。本周的资金流向显示，权重板块出现了全线的资金流出态势，严重拖累了各行业二级市场的表现。资金流出最为明显的行业来看，房地产板块本周累计净流出资金高达21.51亿元，是同期资金流出最多的行业板块，而本周地产板块整体跌幅也接近2%，此外，银行、煤炭石油、有色金属等权重板块资金分别净流出8.69亿、15.99亿、8.97亿，本周跌幅分别为2.40%、2.53%、1.21%，回调幅度均比较明显。在市场资金整体大幅流出的局面下，资金左右个股走势的能力表现得较为明显，金融街、金地集团、西山煤电等资金大幅流出的个股，股价跌幅也相对较大，而万科A、中国重工、五粮液等资金持续流入的个股，股价走势也较为强势，均跑赢同期大盘。

在本周资金净流入的板块中，均是题材股较为集中的大消费类板块。商业旺季的来临，加上今年前7个月商业稳健增长，1至7月社会消费品零售总额达到8.5万亿，比2009年增长18.2%，同期增幅提高3.2%，继续保持了快速增长的势头，行业景气持续向好，本周商业连锁本科的市场表现相当强势，本周该板块逆势上涨3.63%，更有5只个股全周上涨超过10%，如果下半年通货膨胀继续上行，则行业增速有望进一步加快，也必将刺激部分较为优质的商业连锁板块个股股价进一步上涨。此外，本周大盘弱而个股强的特点较为明显，在大盘连续调整的态势下，部分农林牧渔板块个股以及稀土永磁概念股如横店东磁、棕榈园林、壹桥苗业等连续出现涨停走势，表现较为突出。建材类水泥股的集体走强也是本周的亮点之一，数据显示，祁连山、海螺水泥、天山股份、冀东水泥、江西水泥等水泥股占据了板块资金净流入前列，且本周均有不小涨幅，均线上已经形成多头排列走势，后市仍有望进一步走强。

后市来看，两市连续出现价跌量缩的走势，市场中投资者观望的情绪已经占据了主导地位，预计后市仍将维持指数震荡、个股分化的结构性行情，投资者在操作上不妨采取“轻指数，重个股”的操作策略，继续关注结构性和阶段性机会。对于短期内涨幅较大，缺乏基本面支撑的个股应加以警惕，建议在布局上更加注重实质性业绩增长，可以关注新兴产业的发展脉络，发掘具有长期成长性的新兴行业龙头。

 

板块五强五弱：

机构5日资金净流入排前5的板块：

板块名称

商业连锁

建材

农林牧渔

旅游酒店

增仓百分比%

0.09%

0.03%

-0.01%

0.08%

5日买入（万）

1187548.48

1430425.22

984291.62

363461.65

5日卖出（万）

1150319.92

1412498.77

977946.38

360704.57

5日资金净额（万）

37228.56

17926.44

6345.24

2757.09

本周机构资金流出较少的主要板块有：商业连锁板块，个股看资金主要流入新世界、友好集团、东方金钰。其中新世界5日机构增仓达2.07%，主力持仓13.594%。建材板块，其中主力资金增仓明显的股票有祁连山、海螺水泥、天山股份，其中祁连山主力资金5日增仓0.86%，主力资金净流入13734.07万元。农林牧渔板块，其中主力资金增仓的股票有丰乐种业、国联水产、敦煌种业，其中丰乐种业主力5日增仓1.44%，主力持资金净流入6084.75万元。旅游酒店板块，其中主力资金增仓的股票有中国国旅、西安饮食、科学城，其中中国国旅主力5日增仓0.76%，主力资金净流入4088.88万元。

 

机构5日资金净流出排前5的板块：

 

板块名称

房地产

煤炭石油

机械

化工化纤

有色金属

减仓百分比%

-0.29%

-0.10%

-0.27%

-0.21%

-0.18%

5日买入（万）

2836109.11

1332073.03

2475628.58

2791274.59

2045963.05

5日卖出（万）

3051189.68

1492009.01

2614953.01

2888156.51

2135637.99

5日资金净额（万）

-215080.57

-159935.98

-139324.43

-96881.92

-89674.94

 

本周资金流出的板块有：房地产板块，其中机构资金减仓明显的股票有金融街、美都控股、金地集团。其中金融街机构5日减仓1.34%，主力资金净流出29105.55万元。煤炭石油板块，其中机构资金减仓明显的股票有西山煤电、大同煤业、国阳新能。其中西山煤电机构5日减仓0.96%，主力资金净流出29433.27万元。机械板块，其中机构资金减仓明显的股票有中联重科、三一重工、哈空调。其中中联重科机构5日减仓3.38%，主力资金净流出55223.01万元。化工化纤板块，其中机构资金减仓明显的股票有浙江龙盛、远兴能源、赤天化。其中浙江龙盛机构5日减仓1.05%，主力持仓7.919%。有色金属板块，其中机构资金减仓明显的股票有中金岭南、西部矿业、中金黄金。其中中金岭南机构5日减仓0.59%，主力资金净流出14493.54万元。

 

三、         一周资金动态观察：

 

8月28日-9月03日解禁股一览

代码

名称

解禁数量(万股)

解禁股流通市值(万元)

一周资金流向(万元)

002415'

海康威视

1000

77620

-802.543

002416'

爱施德 

1000

47000

15573.156

002413'

常发股份

740

14067.4

-563.206

002284'

亚太股份

1766.4

35592.96

-673.429

002285'

世联地产

1439.42

52251.09

1129.957

002286'

保龄宝 

3968.22

105316.66

-95.78

002032'

苏 泊 尔

6449.56

122154.67

-133.988

600084'

*ST中葡

16977.92

144142.54

346.689

600079'

人福医药

6350

109156.5

343.82

600299'

*ST新材

2058.26

22723.15

-714.458

002419'

天虹商场

1002

41482.8

8726.664

002417'

三元达 

600

12552

-1386.664

002418'

康盛股份

720

13212

-175.294

002420'

毅昌股份

1260

17627.4

425.573

002424'

贵州百灵

740

35446

-377.945

002421'

达实智能

400

13300

320.479

002423'

中原特钢

1580

14014.6

-420.524

002422'

科伦药业

1200

135000

399.965

002290'

禾盛新材

3714.48

114963.16

1214.472

002291'

星期六 

2184

41037.36

467.565

002288'

超华科技

480

7228.8

263.374

002289'

宇顺电子

2446.33

64020.45

133.911

 

基金重仓股一周资金流入前30

代码

名称

最新价(元)

最新持仓(%)

资金流向(万元)

600628'

新世界

14.64

13.45

10132.469

600585'

海螺水泥

21.99

62.432

7189.609

600018'

上港集团

4.64

11.636

6464.25

600267'

海正药业

34.08

54.615

5837.801

600710'

常林股份

10.95

3.492

5636.086

600518'

康美药业

16.14

12.467

4929.627

600720'

祁连山

18.91

12.224

4543.141

601766'

中国南车

5.1

9.989

4533.738

601888'

中国国旅

25.14

　

4130.047

600651'

飞乐音响

11.42

5.828

3850.289

600220'

江苏阳光

5.9

0.756

3829.711

600354'

敦煌种业

28.8

13.25

3695.109

600741'

华域汽车

10.3

6.533

3479.129

600602'

广电电子

8.04

5.414

3435.695

600015'

华夏银行

11.85

30.647

3417.836

600970'

中材国际

32.55

75.379

3367.656

600096'

云天化

17.79

5.989

3332.613

600519'

贵州茅台

151.06

57.673

3202.367

600415'

小商品城

25.45

55.717

3045.363

601808'

中海油服

13.58

27.209

2684.084

600770'

综艺股份

15.15

7.171

2440.566

600644'

乐山电力

11.19

7.525

2351.912

600738'

兰州民百

10.83

10.56

2325.087

600279'

重庆港九

12.91

6.952

2316.412

600761'

安徽合力

15.25

19.072

2291.074

600690'

青岛海尔

22.79

41.202

2184.66

600692'

亚通股份

9.52

2.355

2163.807

600499'

科达机电

21.16

15.689

2108.313

601398'

工商银行

4.1

24.993

2048.828

601186'

中国铁建

7.46

20.16

1807.324

截止时间:10-8-27数据来源:大智慧超赢数据中心

 

一周主力资金交易情况

代码

名称

净买入额（亿）

300105'

龙源技术

4.04

601288'

农业银行

3.57

300107'

建新股份

2.00

600846'

同济科技

1.63

002416'

爱施德 

1.56

002056'

横店东磁

1.49

600773'

西藏城投

1.35

000758'

中色股份

1.09

600628'

新世界

1.01

002408'

齐翔腾达

0.92

数据来源:大智慧数据中心

 

 

 

 

 

 

一周主力资金交易情况

代码

名称

净卖出额（亿）

000157'

中联重科

-5.87

000400'

许继电气

-4.67

000402'

金 融 街

-3.33

600031'

三一重工

-3.01

000983'

西山煤电

-2.88

600050'

中国联通

-2.62

601718'

际华集团

-2.59

600089'

特变电工

-2.54

601818'

光大银行

-2.37

600030'

中信证券

-2.33

数据来源:大智慧数据中心

 

四、游资

弱势回调  游资不敢贸然出击

 

      随着指数回落，不少个股出现了回调，但整体调整幅度不大，据统计448只个股下跌幅度在2%---10%，跌幅大于10%的个股仅4只，整体来说并未出现恐慌性抛盘。而在上涨个股方面，仅4只个股涨幅超20%，且深市涨停个股明显多余沪市。由此表现出的观望情绪，加大了下周变盘的可能性。

      市场孱弱，游资自然有所收敛，从周涨幅前4位个股龙虎榜来看，鲜有知名游资营业部，如横店东磁8月25日买入榜上，某机构席位以3281万位居榜首，买二买三位置上分别是：华泰联合证券南京户部街营业部买入1912万、建银投资苏州三香路1427万。同样是8月25日，天马精化买入榜首席也是机构席位，买入金额为1635万元。而财通绍兴人民中路则出现在东方园林8月26日龙虎榜上，买入金额1552万。

      面对变化无常的市场，下周该如何应对？周五，两市成交量进一步萎缩，从板块表现来看，大多板块翻红收盘，但仅医药、农林牧渔、酿酒食品板块资金流入明显。而银行板块周五出现企稳迹象，或对下周指数走势形成支撑，市场有望继续展开局部行情。不过值得关注的是，本轮自2700点的调整，市场始终没有出现恐慌抛售，因此，下周投资者需警惕主力资金借助利空进行最后的恐慌洗盘的可能。

 

五、   superview揭秘本周异动股:

本周Superview揭秘异动股：

同济科技（600846）：新能源概念近期市场热门，本周该股连续三个涨停板股价迅速拉升异常波动，但随后主力出现大举出货迹象，周三逆势涨停的同时换手率高达34.79%，受锂电炒作降温股价开始走低，该股长线可关注本周涨幅16.69%；大智慧超赢系统显示，主力资金累计净流入1.06亿，主力持仓由1.634%增至2.018%。

 

红豆股份（600400）：纺织服装概念，该股近期得到资金关照，本周延续反弹拉升走势，周一放量强势涨停，当日活跃资金流入达0.3亿占主力净买流通盘0.45%，超大户增仓达1.69%，股价脱离主力成本区，中线持仓为宜，五日累计涨幅14.31%；大智慧超赢系统显示，主力资金一周净流入0.69亿，主力持仓位由2.353%增至3.028%。

 

敦煌种业（600354）：农业产业化国家重点龙头企业，受到市场资金关注走势强于指数，大智慧超赢资金流显示本周活跃资金连续五日流入，股价迅速向上突破屡创新高并带动农业股上涨，股价处于上涨趋势大方向可乐观，涨幅16.27%；大智慧Superview系统显示，本周主力资金累计净流入0.46亿，主力仓位由12.658%增至13.254%。

 

中创信测（600485）：3G概念，公司经营不稳定利空消息影响下，本周该股股价异常波动，出现大幅震荡走势，两度涨停并两度遭到机构减持，后市留意该股反复震荡可能，中长线有望形成上升趋势可试探性建仓，一周累计涨幅11.57%居板块首位；大智慧Superview系统显示，主力资金本周累计净流出0.26亿，主力仓位由16.897%减至15.915%。

 

三普药业（600869）：大型天然药物制造企业，本周受到资金关照，股价震荡上扬呈强势特征，五个交易日涨幅累计达到16.70%，短线看反弹是否持续观望为主；大智慧Superview系统显示，主力资金一周累计净流入916万元，主力持仓位由7.373%增至7.942%，DDX三日飘红。

 

本周Superview揭大盘权重股：

上港集团（600018）：全球最大的港口集团之一，本周股价急速上升上涨力度加大，活跃资金四日大举流入，周四大涨5.16%，走势强于指数，但股价仍位于成本下方目前由弱反弹，该股长线大方向支持股价向上，五日累计涨幅11.27%；大智慧Superview系统显示，一周累计主力资金净流入0.92亿，主力持仓由11.580%增至11.635%。

 

工商银行（601398）：中国最大商业银行，本周延续筑底走势，股价低位震荡走势弱于指数，市场资金量有所回暖本周活跃资金四日流入，但股价近期在主力成本下运行整体趋势依然向下，注意风险，本周累计涨幅-1.44%；大智慧Superview系统显示，本周五个交易日主力资金净流入0.51亿，主力持仓位由24.989%增至24.995%.

 

风险提示：

  以上资讯仅供参考，风险自负，股市有风险，入市请自抉。

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